قروض شركات المجموعة في الإمارات: الفائدة بالسعر المحايد

الإجابة المختصرة

يجب أن يحمل القرض بين شركات مرتبطة الفائدة التي يتفق عليها طرفان مستقلان في الظروف نفسها. هذا هو مبدأ السعر المحايد الوارد في المادة 34 من قانون ضريبة الشركات. فإذا كان السعر أقل مما يجب، ولو كان صفرًا، جاز للهيئة الاتحادية للضرائب زيادة الدخل الخاضع للضريبة لدى المُقرض. وإذا كان أعلى مما يجب، جاز لها تخفيض الخصم لدى المقترض. وعند تعديل دخل شركة إماراتية، تشترط المادة 34(10) إجراء تعديل مقابل للشركة الإماراتية في الطرف الآخر.

بين شركتين في البر الرئيسي تخضع كلتاهما للضريبة بنسبة 9%، يلغي هذان التعديلان أحدهما الآخر إلى حد كبير. وتكون الأموال على المحك حين تختلف النسب: مُقرض خاضع بنسبة 9% يُقرض دون فائدة شركة في المنطقة الحرة خاضعة بنسبة 0%، أو مقترض لديه خسائر أو يستفيد من تخفيف الأعمال الصغيرة، أو طرف أجنبي في أحد الجانبين.

أولًا: هل هو قرض فعلًا؟

يتبع دليل تسعير المعاملات الصادر عن الهيئة الاتحادية للضرائب نهج OECD في المعاملات المالية. وقبل تسعير أي رصيد، حدد طبيعته. فرصيد المساهم القائم منذ مدة طويلة، دون تاريخ سداد ولا فائدة ولا توقع للسداد، قد يكون في جوهره حقوق ملكية، والمساهمة في حقوق الملكية لا تحمل فائدة. أما الرصيد الذي يُسدَّد وله أجل ويتصرف كالدين، فيُسعَّر كدين. والأرصدة القصيرة المتبادلة في الاتجاهين ضمن تجميع النقد لدى الخزينة تُسعَّر كودائع وسحب على المكشوف، لا كقروض لأجل.

تحديد سعر فائدة محايد

• ابدأ بالجدارة الائتمانية للمقترض: مركزه المالي الخاص، معدّلًا بأي دعم ضمني يحصل عليه من انتمائه إلى المجموعة.
• طابق الشروط: العملة، والمبلغ، والأجل، والسعر الثابت أو المتغير، والضمانات، ومرتبة الدين، ونمط السداد.
• قارن بمعيار مرجعي: قروض مماثلة بين أطراف مستقلة، أو عروض أسعار من البنوك، أو سعر أساس مثل EIBOR أو SOFR مضافًا إليه هامش ائتماني يبرره التحليل الائتماني.
• وثّق ذلك قبل تحويل الأموال: اتفاقية قرض موقعة تبيّن السعر والأجل وجدول السداد، ومذكرة قصيرة توضح كيف حُدد السعر.
• أعد النظر فيه عند تغيّر الوقائع، كإعادة التمويل، أو سحب مبلغ كبير، أو تغيّر وضع المقترض.

الضمانات وتجميع النقد

حين تضمن شركة أم إماراتية قرضًا مصرفيًا لشركة تابعة، تدفع التابعة عادةً سعرًا أقل مما كانت ستحصل عليه منفردة. ورسم الضمان بالسعر المحايد يقتصر عادةً على المنفعة التي يقدمها الضمان، لا على كامل الوفر في الفائدة الناتج عن مجرد الانتماء إلى مجموعة. وفي تجميع النقد، تتقاضى الشركة القائدة التي تدير التجميع مقابلًا عن وظيفتها الروتينية، ويجب أن يحصل كل مشارك على فائدة بالسعر المحايد على ودائعه وأن يدفعها على ما يقترضه. وإذا تحول رصيد في التجميع إلى رصيد طويل الأجل، فسعّره كقرض.

قواعد الفائدة التي تنطبق فوق ذلك

• تمنع المادة 31 خصم الفائدة على قرض من طرف مرتبط يموّل توزيع أرباح أو أي توزيع للربح على طرف مرتبط، أو استرداد رأس المال أو تخفيضه، أو مساهمة رأسمالية في طرف مرتبط، أو شراء حصص في شركة هي طرف مرتبط أو تصبح كذلك. ولا تنطبق إذا أثبتّ أن الغرض الرئيسي لم يكن الحصول على ميزة في ضريبة الشركات، ولا تُعد هناك ميزة إذا كان المُقرض خاضعًا للضريبة على الفائدة بنسبة 9% أو أكثر.
• ثم تضع المادة 30 حدًا أقصى لصافي الفائدة يعادل 30% من الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EBITDA) المعدلة أو 12 مليون درهم، أيهما أكبر (راجع حد خصم الفائدة). ولا يُحتسب ضمن هذا الحد إلا الفائدة بالسعر المحايد.
• وتُفصح المجموعات الكبيرة أيضًا عن القروض في نموذج الإفصاح عن الأطراف المرتبطة، وفي الملف المحلي والملف الرئيسي عند تجاوز الحدود. وبموجب المادة 55، يجوز للهيئة طلبها أو طلب أي معلومات تؤيد التسعير بالسعر المحايد، مع مهلة 30 يومًا للرد (راجع مستندات تسعير المعاملات).

مثال عملي

تُقرض شركة أم في البر الرئيسي خاضعة للضريبة بنسبة 9% مبلغ 50,000,000 درهم دون فائدة لشركتها التابعة في المنطقة الحرة، التي تحقق دخلًا مؤهلًا بنسبة 0%، طوال السنة. لنفترض أن التحليل الائتماني يدعم سعر EIBOR البالغ 4.2% مضافًا إليه هامش 2.0%، أي 6.2%. الفائدة بالسعر المحايد: 50,000,000 × 6.2% = 3,100,000 درهم. فيرتفع الدخل الخاضع للضريبة لدى الشركة الأم بمبلغ 3,100,000 درهم، أي ضريبة قدرها 279,000 درهم بنسبة 9%. وتحصل التابعة على خصم مقابل بموجب المادة 34(10)، لكنها لا توفر شيئًا لأن نسبتها 0%. فتكون التكلفة الصافية على المجموعة 279,000 درهم سنويًا.

والحالة العكسية: شركة تابعة إماراتية خاضعة للضريبة بنسبة 9% تقترض 20,000,000 درهم من شركتها الأم الأجنبية بفائدة 12%، في حين أن السعر المحايد 7%. فتدفع 20,000,000 × 12% = 2,400,000 درهم مقابل 1,400,000 درهم بالسعر المحايد. والزيادة البالغة 1,000,000 درهم غير قابلة للخصم، وتكلّف ضريبة قدرها 90,000 درهم بنسبة 9%. وتحتسب حاسبة فائدة القروض بين شركات المجموعة الحالتين بأرقامك.

كيف يطبّق Hysaab ذلك

يَسِم Hysaab تدفقات الأطراف المرتبطة عند ترحيلها، ويُبقي الاتفاقية مرفقة بكل رصيد بين شركات المجموعة، فيظهر خلال السنة أي قرض انجرف إلى رصيد غير موثق ودون فائدة، حين لا يزال تصحيحه ممكنًا باتفاقية موقعة وتحميل فائدة، لا عند التدقيق.

أسئلة يطرحها الناس فعلًا

جرّبها بأرقامك

• حاسبة فائدة القروض بين الشركات المرتبطة: الفائدة بالسعر المحايد على قرض بين شركات مرتبطة مقارنةً بالسعر المحتسب، وتعديل المادة 34 لدى الطرفين، وصافي الضريبة على المجموعة في الدولة.